Wintermute: el bitcoin podría poner a prueba los 59.000 dólares a corto plazo
CoinDesk informa de que Wintermute, creador de mercado en criptoactivos, asegura que su mesa OTC observa cómo bitcoin y ether se acercan gradualmente a la parte baja de sus rangos recientes, en un entorno de menor liquidez típica del verano. Si la presión actual se mantiene, la firma sitúa en 59.000 dólares el nivel clave de corto plazo para el bitcoin.
Según Wintermute, la cotización de opciones apunta a una volatilidad contenida. En una nota enviada el miércoles a CoinDesk, la compañía señala que bitcoin y ether están condicionados por varios factores: la Reserva Federal adoptó un tono restrictivo la semana pasada y las noticias recurrentes sobre tensiones vinculadas a Irán mantienen inestable el apetito por el riesgo.
En el mercado de opciones, se descuenta baja volatilidad en las próximas 24 horas. El precio de la estrategia straddle a un día de Wintermute sitúa el rango esperado del bitcoin entre 61.242 y 63.563 dólares; para ether, entre 1.606 y 1.694 dólares. Eso equivale a una volatilidad implícita aproximada del 1,9% para bitcoin y del 2,7% para ether.
La firma añade que el entorno se está debilitando y que aumentan las correlaciones entre tokens, con más activos moviéndose al unísono y menos por fundamentos propios. En paralelo, el menor volumen estival y la ausencia de nuevas compras institucionales en los flujos de ETF dejan al mercado más expuesto a las noticias macro y a ajustes de posiciones sin entrada adicional de capital. En este contexto, Wintermute destaca los 59.000 dólares como nivel a vigilar para el bitcoin, al describirlo como un mínimo de mercado bajista y un soporte relevante mientras persista la resistencia actual.
De cara al resto de la semana, Wintermute identifica tres focos principales: si se sostiene el acuerdo de paz entre EE. UU. e Irán, la publicación el jueves del índice PCE de inflación de EE. UU. y el vencimiento trimestral de opciones de fin de mes. El PCE es el indicador de inflación preferido por la Fed y puede mover las expectativas de tipos; los vencimientos trimestrales, por su parte, suelen amplificar la volatilidad, especialmente cuando los operadores renuevan o cierran posiciones de gran tamaño.
