Commodity

หลังตลาดเปิดวันจันทร์ มีคำสั่งขายออปชันซื้อ GLD ราคาใช้สิทธิ 420 เกือบ 116,000 สัญญา รับพรีเมียมรวม 202 ล้านดอลลาร์ และนำเงินบางส่วนไปซื้อออปชันซื้อราคาใช้สิทธิ 430 จำนวนเท่ากัน มูลค่า 144 ล้านดอลลาร์ ทำให้ได้เครดิตสุทธิ 58 ล้านดอลลาร์. จุดคุ้มทุนของโครงสร้างนี้อยู่ที่ 425 ดอลลาร์ สื่อว่าผู้ทำรายการมองว่าพื้นที่ขาขึ้นของราคาทองในระยะสั้นมีจำกัด. ในวันเดียวกัน GLD มีเงินไหลออกสุทธิราว 60 ล้านดอลลาร์. ข้อมูลยังชี้ว่าภาพรวมกระแสออปชันอื่น ๆ ใน GLD ยังค่อนข้างเอนเอียงไปทางขาขึ้น.

สัญญาซื้อขายล่วงหน้าโกโก้ที่นิวยอร์กและลอนดอนปรับตัวลง หลังมีสัญญาณว่าอุปทานอยู่ในระดับมากกดดันราคา. ข้อมูลระบุว่า การส่งออกเมล็ดโกโก้ของไนจีเรียในเดือนกรกฎาคมเพิ่มขึ้น 18% เมื่อเทียบรายปี และปริมาณโกโก้ที่โกตดิวัวร์ส่งถึงท่าเรือในปีการตลาดปัจจุบันเพิ่มขึ้น 20% จากช่วงเดียวกันปีก่อน. ด้านอุปทานในอนาคต Ghana Cocoa Board ประเมินผลผลิตฤดูกาล 2026/27 ที่ 650,000 MT ลดลง 13% จาก 750,000 MT ปีก่อน. ขณะเดียวกัน การประเมินช่วงต้นของโกตดิวัวร์สำหรับฤดูกาลเริ่มเดือนกันยายนประเมินเฉลี่ยที่ 1.8 MMT ลดลง 18% จากราว 2.2 MMT ในปี 2025/26.

ความคืบหน้าการเก็บเกี่ยวกาแฟของบราซิลยังล่าช้า โดย ณ กลางเดือนสิงหาคมอัตราแล้วเสร็จต่ำกว่าปีก่อนและค่าเฉลี่ย 5 ปี และการเก็บเกี่ยวอาราบิกาอยู่ที่ 86% เทียบกับ 95% ปีก่อน. ปริมาณฝนในรัฐมีนัสเชไรส์ซึ่งเป็นแหล่งปลูกหลักอยู่ที่เพียง 11% ของค่าเฉลี่ยตามประวัติศาสตร์ ทำให้ความกังวลด้านอุปทานเพิ่มขึ้น. ภายใต้แรงหนุนดังกล่าว ฟิวเจอร์สกาแฟอาราบิกาและโรบัสตาปรับตัวขึ้นอย่างมาก.

กองทุน ETF ทองคำทั่วโลกมีกระแสเงินไหลเข้าสุทธิต่อเนื่องเป็นสัปดาห์ที่ 5 โดยสัปดาห์ดังกล่าวมียอดไหลเข้าสุทธิ 63.8 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และสหรัฐเป็นตลาดหลักที่ไหลเข้า 43.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ขณะที่สหราชอาณาจักรไหลเข้า 10.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ราคาทองคำปรับขึ้นแรงในช่วงที่ผ่านมา โดยเพิ่มขึ้นราว 15% ในรอบ 1 เดือน และขึ้น 6% ในรอบสัปดาห์ ล่าสุดอยู่ที่ 4,676 ดอลลาร์สหรัฐต่อออนซ์ ยอดไหลเข้าสะสมตั้งแต่ต้นปีของกองทุน ETF ทองคำเพิ่มขึ้นเป็น 26 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ

ราคาน้ำตาลในประเทศอินเดียพุ่งขึ้นมากกว่า 15% ภายในหนึ่งเดือน โดยราคาขายปลีกทะลุ 60 รูปีต่อกิโลกรัม และเพิ่มขึ้นมากกว่า 20% เมื่อเทียบรายปี. ผลผลิตอ้อยลดลงจากภาวะน้ำท่วมในบางรัฐและฝนที่ต่ำกว่าปกติในหลายพื้นที่ ส่งผลให้ซัพพลายตึงตัว. เพื่อลดแรงกดดันด้านราคา รัฐบาลอินเดียอนุมัติให้นำเข้าน้ำตาลดิบ 1 ล้านเมตริกตันแบบปลอดอากรเป็นครั้งแรกในรอบเกือบ 10 ปี.

Comstock ปิดดีลขายสินทรัพย์ด้านแร่และเหมืองเดิมให้ Mackay Precious Metals โดยประเมินมูลค่าธุรกรรมรวมมากกว่า $45 ล้าน. บริษัทได้รับเงินสด $20 ล้าน และหุ้นสามัญ 2 ล้านหุ้นของ Mackay Gold & Silver Corp. ที่ประเมินมูลค่าปัจจุบันราว $4.5 ล้าน. บริษัทระบุว่าจะได้รับเงินงวดที่สองแบบมีหลักประกัน $7 ล้านภายใน 18 เดือน. Comstock คาดว่าจะรับรู้กำไรจากการขายราว $10 ล้านถึง $12 ล้าน และยังคงถือสิทธิค่าภาคหลวง NSR 1.5%.

ราคาทองคำในตลาด MCX ปรับขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่ 4 โดยได้แรงหนุนจากดอลลาร์ที่อ่อนค่าลง และในช่วง 4 วันราคาขยับขึ้นเกือบ Rs 8,200/10 กรัม ขณะที่ราคาทองคำสปอตเพิ่มขึ้นสู่ $4,627.42 ต่อออนซ์ ส่วนราคาเงินยุติการปรับขึ้น 3 วันและลดลง 0.3% มาอยู่ที่ $68.76 ต่อออนซ์ นักลงทุนหันไปจับตาข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐฯ ที่กำลังประกาศและถ้อยแถลงของประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ ในสัปดาห์นี้

ราคาทองคำสปอตปรับขึ้น 0.7% มาอยู่ที่ 4636.34 ดอลลาร์/ออนซ์ ทำสถิติสูงสุดนับตั้งแต่วันที่ 15 พฤษภาคม และสัปดาห์ที่แล้วราคาทองพุ่งขึ้นมากกว่า 5%. โกลด์แมน แซคส์ ระบุว่าราคาทองอาจทะลุเป้าหมายสิ้นปีที่ 4900 ดอลลาร์. ธนาคารกลางโปแลนด์เผยว่าการถือครองทองคำในเดือนกรกฎาคมเพิ่มขึ้นเป็น 2060万ออนซ์.

สก็อตต์ เบสเซนต์ รัฐมนตรีคลังสหรัฐฯ ผลักดันแผนซื้อคืนพันธบัตรรัฐบาลระยะยาว โดยประกาศว่าจะซื้อคืนเพิ่มอย่างน้อย $2 billion ต่อการดำเนินการในแต่ละครั้ง ไปจนถึง 4 พ.ย. ตลาดตีความว่าเป็นสัญญาณความพยายามควบคุมต้นทุนการคลังและพยุงเสถียรภาพตลาดตราสารหนี้ หลังข่าวดังกล่าว ราคาทองคำแข็งแกร่งต่อเนื่อง โดยวันศุกร์ปรับขึ้น 2.4% และเพิ่มขึ้นรวม 5.9% ขณะที่ราคาเงินและแพลทินัมปรับขึ้นแรงเช่นกันที่ 8.6% และ 9.3% ตามลำดับ

HDFC Mutual Fund ระบุว่าจะกลับมาเปิดรับคำสั่งซื้อกองทุน HDFC Gold ETF Fund of Fund อีกครั้งตั้งแต่วันที่ 14 สิงหาคม หลังเคยตั้งข้อจำกัดชั่วคราวกับการลงทุนแบบเหมาจ่ายในกองทุนที่อิงทองคำ. ด้าน Axis Mutual Fund ประกาศยกเลิกข้อจำกัดชั่วคราวเช่นกัน โดย Axis Gold ETF จะรับคำสั่งซื้อจากนักลงทุนรายใหญ่ที่มียอดเกิน Rs 25 crores กับบริษัทโดยตรงตั้งแต่วันที่ 18 สิงหาคม 2026. Axis Gold Fund จะกลับมารับคำสั่งซื้อแบบเหมาจ่ายและการสับเปลี่ยนกองทุนโดยไม่มีข้อจำกัดตั้งแต่วันที่ 18 สิงหาคม 2026.