Aktienindizes

US-Aktien schlossen am Freitag höher, nachdem sich die Verbraucherpreisinflation beschleunigt und damit die Erwartung einer Zinserhöhung der US-Notenbank in der kommenden Woche verstärkt hatte. Dow Jones, S&P 500 und Nasdaq legten allesamt zu, während Dell ein Rekordhoch erreichte. Zinsfutures preisen für die Fed-Sitzung eine Anhebung mit einer Wahrscheinlichkeit von nahezu 90% ein. Die Ölpreise gaben zwar nach, blieben auf Wochensicht aber deutlich höher – gestützt von Sorgen über Lieferunterbrechungen im Nahen Osten.

Der Dow Jones Industrial Average legte am Freitag nach einem überraschenden CPI-Inflationsbericht deutlich zu. Die stärker als erwartete Abschwächung der Teuerung dämpfte Sorgen vor weiteren Zinserhöhungen der US-Notenbank und stützte die Stimmung am Aktienmarkt. Unterdessen erholte sich Nvidia im frühen Handel, während Apple zulegte und sich einem Allzeithoch näherte.

US-Aktien erholten sich am Freitag: Der Dow stieg um 390 Punkte, der Nasdaq um 1% und der S&P 500 um 0.9%, womit der Index seine längste Verlustserie seit Juni beenden könnte. Fallende Ölpreise dämpften Inflationssorgen; Brent rutschte um 3% auf $104.42. Die US-Verbraucherpreise lagen im März um 3.4% über dem Vorjahr und entsprachen damit den Erwartungen, was die Nervosität über weitere Zinsschritte der US-Notenbank abschwächte.

Der US-Verbraucherpreisindex (CPI) stieg im August im Jahresvergleich um 3,4% und im Monatsvergleich um 0,4% und lag damit im Rahmen der Markterwartungen. Der Kern-CPI legte gegenüber dem Vormonat um 0,3% zu und lag damit leicht über den erwarteten 0,2%, während er im Jahresvergleich um 2,4% stieg. Nach Veröffentlichung der Daten erhöhten sich die Marktchancen für eine Zinserhöhung der US-Notenbank im September auf 82%.

Indiens Aktienmarkt ist am Freitag deutlich schwächer in den Handel gestartet, nachdem sich die Spannungen in Westasien verschärft und Brent-Öl die Marke von 108 US-Dollar überschritten hatten. Der Nifty 50 eröffnete 0,88% tiefer bei 23270,30 Punkten, der BSE Sensex fiel zum Start um 0,79% auf 74309,16 Punkte. Die größten Verluste in der Eröffnung verzeichnete der Sektor Nifty Metal mit einem Minus von 2,46%.

Indiens wichtigste Aktienindizes sind am Freitag deutlich schwächer in den Handel gestartet: Der Nifty 50 verlor 0,88%, der Sensex 0,79%. Auslöser waren die zunehmenden Spannungen in Westasien und der starke Anstieg der Ölpreise, der Sorgen über höhere Energieimportkosten schürt. Brent-Rohöl wurde bei rund USD 108.27 je Barrel gehandelt; Analysten warnten, anhaltend hohe Preise könnten Indiens BIP-Wachstum und Unternehmensgewinne spürbar belasten.

Der indische Sensex lag am Freitag vor Börsenstart um mehr als 500 Punkte im Minus, der Nifty rutschte unter 23.300 Punkte. In Asien gaben die Märkte insgesamt nach, nachdem steigende US-Anleiherenditen und hohe Ölpreise die Risikostimmung belasteten. WTI-Futures stiegen zeitweise bis nahe 110 US-Dollar je Barrel und gaben anschließend leicht nach; auch Gold- und Silber-Futures fielen. Zugleich nahmen die Erwartungen an eine weitere Zinserhöhung durch die US-Notenbank zu.

Der Ausverkauf an den globalen Anleihemärkten hat sich verschärft, während Renditen von Staatsanleihen auf Mehrjahreshochs stiegen. Gleichzeitig trieb die Lage im Nahen Osten Brent-Rohöl auf knapp 109 US-Dollar je Barrel und schürte damit Inflationssorgen. Am Markt wächst die Sorge, dass hoch bewertete Aktienmärkte an einen kritischen Punkt geraten und Zentralbanken zu Zinserhöhungen gezwungen sein könnten, was eine Rezession auslösen könnte. Die Rückkäufe des US-Finanzministeriums blieben mit einem geringeren als erwarteten Volumen hinter den Erwartungen zurück und beruhigten die Turbulenzen am Anleihemarkt nicht.

Steigende Ölpreise und neue Inflationsdaten setzen asiatische Aktien und Anleihen unter Druck. Der MSCI Asia Pacific Index fiel um 1,3%, angeführt von Verlusten in Japan und Südkorea. Brent-Rohöl stieg nach dem Anlauf bis fast 110 US-Dollar je Barrel weiter, während US-Renditen Mehrjahreshochs erreichten und in Australien sowie Neuseeland Staatsanleiherenditen kräftig zulegten. Stärker als erwartete Erzeugerpreise festigten zudem die Wetten auf weitere Zinsschritte der US-Notenbank.

Der Dow Jones fiel am Donnerstag um 300 Punkte und baute seine Verluste über vier Handelstage auf mehr als 1.600 Punkte aus. Der S&P 500 und der Nasdaq gaben jeweils um 0,6% nach. Brent stieg über 107 US-Dollar und WTI über 100 US-Dollar, während US-Staatsanleihen breit verkauft wurden: Die Rendite zehnjähriger Treasuries kletterte auf 4,96% und die 30-jährige näherte sich 5,4%.