AIクラスタ拡大で銅配線が限界、シリコンフォトニクス投資が加速—恩恵を受ける2銘柄

AIクラスタのスケーリングは銅インターコネクトの限界によってますます制約されており、シリコンフォトニクス、光トランシーバ、コパッケージド・オプティクスへの設備投資（capex）を加速させている。本稿は、CoherentとのNVIDIAの協業深化と、旺盛な需要の中でのLumentumの生産能力拡大を強調し、データセンター向けネットワーキング支出が持続するとの見通しを補強している。短期的には、この論調はAIインフラスタック全体、とりわけより高帯域で低消費電力のインターコネクトを可能にする企業に対して、強気のセンチメントを下支えしている。