O Departamento de Agricultura dos EUA (USDA) informou na sexta-feira vendas diárias de exportação de grãos de apenas 252.000 toneladas métricas. O mercado também espera que o volume de milho dos EUA triturado para etanol em junho tenha somado 466 milhões de bushels, alta de 4,4% em relação ao ano anterior. Nesse contexto, os futuros de milho para dezembro, soja para novembro e trigo (soft red winter e hard red winter) para setembro atingiram mínimas de duas ou três semanas e acumularam quedas semanais de 23,25 centavos, 66 centavos, 38,75 centavos e 37,75 centavos, respectivamente.

A Dell Technologies reportou resultados do primeiro trimestre do ano fiscal de 2027 com receita de US$ 43,84 bilhões, alta de 88% na comparação anual, e lucro por ação ajustado de US$ 4,86. A empresa elevou de forma expressiva suas projeções para o ano, incluindo expectativa de receita com servidores de IA de US$ 60 bilhões, guidance de receita total para US$ 1650 bilhões–US$ 1690 bilhões e EPS ajustado de US$ 17,90. O desempenho refletiu a força da demanda por data centers de IA e impulsionou as ações, que subiram 32,8% em um único pregão e acumulavam alta de 237,3% no ano.

Os preços internacionais do açúcar avançaram com força, com o açúcar bruto NY #11 (SBV26) subindo 2,39% e o açúcar branco Londres #5 (SWV26) ganhando 1,71%. O movimento ocorre em meio a preocupações com oferta mais apertada, após a Índia registrar chuvas de monções abaixo do normal e a produção de açúcar no Centro-Sul do Brasil em 2026/27, até maio, cair 2,0% na comparação anual. A expectativa de maior desequilíbrio entre oferta e demanda também vem com a projeção de consumo humano global recorde de 179,991 milhões de toneladas em 2026/27, alta de 0,4% ano a ano, segundo o USDA.

Com o clima favorável durante a colheita no Brasil, a produção global de café em 2026/27 é projetada em um recorde de 1.897亿袋, alta de 6.0% na comparação anual, com o arábica estimado para crescer 12%. No Brasil, o avanço da colheita (64%) está abaixo do mesmo período do ano passado (77%), embora o Departamento de Agricultura dos EUA atribua a perspectiva de maior oferta a melhores condições de cultivo no país. Na ICE, o contrato de setembro do café arábica encerrou a segunda-feira em queda de 3.79%, refletindo a expectativa de oferta mais folgada.

Preocupações com a produção de cacau em Gana impulsionaram os preços, após avaliações iniciais indicarem que a safra que começa em setembro de 2026 pode ficar em 1.8 MMT, queda de 18% em relação ao ano anterior. Com isso, os futuros de cacau de setembro na ICE em Nova York e em Londres avançaram mais de 9% em um único dia. No mesmo período, os embarques da Costa do Marfim no atual ano comercial subiram 20% na comparação anual e as exportações da Nigéria em junho cresceram 30% a/a, segundo a Bloomberg. Ainda assim, a percepção de pressão sobre a oferta seguiu ditando o sentimento do mercado e o mecanismo de precificação dos futuros.

A Intercontinental Exchange (ICE) anunciou a aquisição da plataforma eletrônica de negociação de crédito MarketAxess (MKTX), e as ações da empresa saltaram 29% em 30 de julho. Em 31 de julho, o papel era negociado a US$ 162, com valor de mercado de US$ 5.77 bilhões. A MarketAxess obtém 86.8% da receita com comissões de negociação e vem ampliando serviços pós-negociação e ferramentas de dados. O conselho também declarou dividendo trimestral regular de US$ 0.78 por ação, com pagamento em setembro.

A TJX divulgou resultados do 1º trimestre do ano fiscal de 2027, com vendas em mesmas lojas em alta de 6% e margem de lucro antes de impostos avançando 170 pontos-base, para 12%. O lucro por ação foi de US$ 1,19, alta de 29% na comparação anual, acima das expectativas da administração. Com isso, o papel avançou 5,7% em 20 de maio.

A Chevron (CVX) divulgou, antes da abertura do mercado em 31 de julho, resultados do 2º trimestre de 2024 com fluxo de caixa operacional de US$ 22,6 bilhões, ante US$ 8,6 bilhões no ano anterior. No primeiro semestre, o fluxo de caixa operacional somou US$ 25,1 bilhões, e o fluxo de caixa livre ajustado ficou em quase US$ 20 bilhões. Com o balanço, as ações subiram 2,35% para US$ 196,83 e acumulavam alta de 19% em relação ao piso recente de US$ 165,69 em 1º de julho. O texto também aponta estratégias com opções, como venda de puts e calls fora do dinheiro, como forma de operar o papel.

Os futuros e os preços à vista do milho nos EUA recuaram, com o contrato de setembro caindo 5 centavos para US$ 4.4075 por bushel e o de dezembro cedendo 4,5 centavos para US$ 4.64 por bushel. O preço médio nacional no mercado físico caiu 6 centavos, para US$ 4.10 por bushel. A pressão veio da fraqueza no trigo, da melhora nas chuvas no Meio-Oeste dos EUA e de ajustes de fim de mês. No Brasil, a segunda safra já está 69% colhida e a produção total é estimada em 1.428亿吨, reforçando a expectativa de oferta.