米国の半導体株売りが加速し、ナスダック100指数は1.8%下落して2008年以来最長の連続安となった。主要半導体株の指数は8営業日連続で下落して取引を終え、AIインフラ投資の収益性をめぐる懸念が一段と強まっている。クラウドコンピューティング事業を手掛けるCoreWeaveは9.5%急落し、テクノロジー株へのリスク回避姿勢を強めた。米連邦準備制度理事会（FRB）議長のKevin Warsh氏は国際通貨基金（IMF）の会合で、金利政策について中立的な立場を示した。

インドの外貨準備高は10月9日までの6週間で約600億ドル減り、7260.27億ドルとなった。ルピーを支えるためインド準備銀行（RBI）がドル売り介入に踏み切ったことが主な要因だ。ルピーは原油高や米国債利回りの上昇、外国資本の流出を受け、今年のアジアで最も低調な通貨の一つとなっている。当週は外貨資産と金準備も大幅に減少した。

ウィプロが発表したQ2FY27の売上高は2475.27億ルピーとなり、前年同期比9.1%増、前四半期比1.1%増で市場予想をやや上回った。純利益は前年同期比1.9%減の320.1億ルピーだった。同社は第3四半期について、恒常為替レートベースの売上高が前四半期比マイナス1.5%から0.5%になると見込んでいる。野村は買い評価を維持して目標株価を200ルピーとし、売上高が小幅に予想を上回るなか、遅延している大型案件が成約する可能性があるとの見方を示した。

In September, US wholesale prices rose sharply by 1.3%, fueled by a significant increase in gasoline costs, marking the biggest monthly gain since March 2022. The Producer Price Index saw a 6.3% year-over-year rise, indicating broader inflation pressures across goods and services. Learn more about the impact on the economy and Federal Reserve interest rate decisions.

金利上昇とインフレを背景に投資家がAI企業の資本コストを見直すなか、クレジット・デフォルト・スワップ（CDS）市場の変動が大きくなっている。シングルネームCDSの市場規模は約9兆ドルで、1日平均の取引額は160億ドルに増えた。AI関連企業のCDSコストは上昇し、市場ではデフォルトリスクへの懸念が大幅に高まっている。

米インフレ統計が市場予想を上回り、米連邦準備制度理事会（FRB）の追加利上げへの警戒が再燃してドルが上昇した。アジア新興国通貨は圧力を受け、韓国ウォンは1%超下落して2週間ぶり安値、台湾ドルは8月初旬以来の安値をつけた。フィリピンペソとインドネシアルピアも下落し、資本流出と借り入れコストの上昇が重荷となった。MSCI新興国通貨指数は0.3%下落し、新興アジア株指数は3.8%安と7月末以来の低水準となった。

日経平均株価は前場の取引終了時点で4.8%安の64,489.06となり、東証株価指数（TOPIX）は2.5%下落した。AI関連株が下落を主導し、アドバンテストが13.9%安、東京エレクトロンが7.3%安、ソフトバンクグループが9.4%安となった。市場では米クラウド事業者コアウィーブの財務状況への懸念に加え、予想を上回る米インフレ統計による利上げ観測が相場の重荷となった。

米国で9月のコアCPIが予想を上回る伸びとなった。ただ、FRB当局者の慎重な発言を受けて市場が利上げ観測を後退させ、米国債利回りが低下したことで、ドル指数は18カ月ぶり高値から下落した。ユーロや英ポンドなど主要通貨は反発し、直近の安値から持ち直した。市場の焦点は、発表を控える米生産者物価と小売売上高に移っている。

现货黄金は1週間ぶりの安値をつけた後、1トロイオンス当たり4,114.57ドルで横ばいとなり、米国の12月限金先物は0.7%高の4,136.10ドルをつけた。米消費者物価はガソリン価格の上昇を受けて持ち直し、今月の米利上げ観測は22%から32%に高まった。サンフランシスコ連銀のデーリー総裁は一段の利上げが必要になる可能性があるとの見方を示した。投資家は今後発表される米経済指標の内容を見極めようとしている。